Comment (PAS) acheter les fonds communs de placement mutualistes

Quand il vient aux fonds communs de placement mutualistes, il y a beaucoup plus au succès que juste trouvant bon. Les histoires tristes d'investissement comme le suivant sont toutes trop communes. J'espère que mon partageant il avec toi vous aidera à éviter que faisant la même erreur financière dévastatrice une de mes anciens clients faits.

Cette histoire commence pendant la taille de la folie d'investissement en 2000, juste avant le marché d'ours. J'avais contrôlé une IRA explique « Bob » pendant environ six années, avec un meilleur que le disque de moyenne du succès. Ainsi j'ai été étonné quand Bob timidement appelé en juillet 2000 m'a fait le connaître transférait son compte d'IRA, qui avait particulièrement bien fait pendant notre dernier cycle d'achat entrant dans l'année 2000.

Cependant, son spécialiste en déclaration d'impôt, un ami personnel à long terme de l'épouse de Bob, offrait maintenant également des services d'investissement, ayant récemment reçu son permis du représentant immatriculé.

Rapide en avant à fin septembre. Il était devenu de plus en plus clair à moi que le marché haussier Avait couru son cours. Ainsi, selon le signal de vente de notre méthodologie de cheminement de tendance, nous avons vendu toutes nos positions de fonds commun de placement mutualiste le 13 octobre 2000 et sommes entrés 100% dans le marché monétaire monétaire. (Voir le mon article « comment nous avons éludé l'ours en 2000 » chez http://www.successful-investment.com/articles12.htm). De notre asile sûr nous avons observé le marché se briser et brûler, entraînant la plupart des autres investisseurs soutenir des pertes de double chiffre atteignant par la suite aussi haut que 50 - 60% de leurs capitaux.

En 2002 Bob s'est inopinément arrêté par mon bureau. Pendant qu'il s'avérait, les choses ne s'étaient pas bien attaquées du tout avec ses investissements d'IRA. Car la plupart des conseillers auraient fait, son spécialiste en déclaration d'impôt/conseiller était rapidement entré tous les capitaux de Bob dans une variété de « fonds de charge. »

Naturellement, étant nouvellement autorisé il était clueless (de même que beaucoup de conseillers autorisés) quant au comportement du marché ou à l'analyse de la sorte. Le résultat de fin était que la brochure de Bob a perdu au-dessus de l'excédent de 50% les 2 années à venir. (Pour ne pas se réjouir, mais les pertes de mes clients dans la même période étaient inexistantes.)

Malheureusement, le degré de perte Bob soutenu a été éprouvé par beaucoup d'investisseurs qui n'ont pas suivi une approche disciplinée et méthodique.

Ce que je trouve particulièrement désagréable est que le spécialiste en déclaration d'impôt de Bob a abusé de sa position de confiance. Il a pris les décisions financières qu'il n'a pas été qualifiées faire, bien que son permis ait impliqué qu'il a su assez pour les faire. Tellement maintenant nous savons ce qu'un morceau de papier vaut la peine.

Ce n'est aucun différent qu'en laissant un étudiant en médecine nouvellement reçu un diplôme avec un MD frais derrière son nom exécuter la chirurgie de coeur. Ou, louant un nouveau diplômé de MBA au dirigeant financier en chef d'une compagnie de la fortune 500. Pourtant l'industrie de services financiers permet à quelqu'un d'obtenir un permis (après un cours assez court) et pour commencer immédiatement à rendre des décisions financières incroyablement importantes et de grande envergure pour n'importe qui lui ou elle peut vendre leur service à.

C'est une tendance inquiétante dans cette industrie. Un ami de CPA a confirmé qu'il a été approché beaucoup de fois par des sociétés voulant qu'il offre des services d'investissement.

Pourquoi ? C'est argent facile ! Les comptables et les professionnels d'impôts ont une grande base d'affaires. Ils sont en position unique de confiance, en raison de l'information que leurs clients révèlent à eux. S'ils sont employés par une compagnie ou ils maintiennent une pratique individuelle, il n'y a probablement aucune autre personne (autre que votre conjoint) qui connaît autant de détails intimes de votre vie financière en tant que votre comptable/spécialiste en déclaration d'impôt.

Pour maltraiter cette confiance pour personnel gagner-aucune matière comment le noble le motif peut apparaître-est un conflit total d'intérêt et d'une trahison énorme.

Le marché d'ours de 2000 a prouvé que l'investissement doit être un effort discipliné. Même la plupart des professionnels n'ont pas identifié ceci. Quel comptable occupé, au milieu de saison d'impôts, peut mettre le temps et l'attention nécessaires à un marché de capitaux volatil qui peut exiger l'action à la notification d'un moment ?

Quant à Bob, il est toujours avec son comptable, et dans les mêmes investissements qui ont réduit sa brochure. Il espère un rétablissement de miracle. En date de cette écriture, le marché boursier est engagé dans quelque chose d'une amélioration et Bob, je suis sûr, obtient ses espoirs vers le haut qu'il récupérera certaines de ses pertes. Cependant, je frissonne pour penser que ce rassemblement peut venir à une extrémité et aux résumés du marché d'ours. Où Bob sera alors ?

À 58 années Bob joue toujours la roulette russe avec sa retraite. Il ne peut pas apparemment prendre une décision pour se déplacer à quelqu'un qui a la capacité de se comprendre des tendances du marché et de la discipline de suivre les signaux qu'ils communiquent. C'est une décision qui fera affecter un profond sur son financier futur-et déterminera si son histoire a une fin heureuse ou triste.