Fondations réglables de taux

Un prêt réglable de taux, le plus simplement indiqué, signifie que votre taux d'intérêt peut être ajusté vers le haut ou vers le bas au cours des mois et des années. En ajustant le taux d'intérêt vos paiements mensuels pourraient également changer.

Afin de faire un choix intelligent entre un taux fixe et un prêt réglable de taux, vous devez comprendre le jargon du prêt réglable et comment cela fonctionne.

Par exemple : Votre taux initial sera de 8 pour cent. Le taux de base sera de 9 pour cent, avec des ajustements semi-annuels. L'index sera le taux de bon du Trésor flottant, et il y aura une marge de 3 points d'excédent cela. Vous aurez un chapeau annuel de 1 point de pourcentage, un chapeau de vie de 5 points de pourcentage.

Taux initial. Le taux initial pourrait être un taux attrayant. Le taux initial durera jusqu'à ce que le premier ajustement se produise, qui a lieu habituellement après six mois.

Taux de base. Le taux de base est le taux d'intérêt sur lequel le chapeau de vie est calculé. Si vous avez un chapeau de vie de 5 pour cent, ce signifie que votre taux d'intérêt au cours de la vie du prêt ne peut pas être les 5 points plus grands qu'au-dessus du taux de base. Dans l'exemple ci-dessus, le taux de base est de 9 pour cent, et le chapeau de vie est de 5 pour cent. Cela signifie que votre taux d'intérêt au cours de la vie du prêt ne peut pas excéder 14 pour cent.

Index : L'index est un nombre arbitraire, indépendant de la volonté du prêteur, qui est habitué pour déterminer des ajustements d'intérêt. Les index communs sont le prétendu coût de fonds pour certaines sociétés d'épargne ou un taux d'intérêt que le gouvernement des États-Unis paye quand il emprunte l'argent. Dans l'exemple ci-dessus, l'index est basé sur le taux d'intérêt que le gouvernement des États-Unis paye sur ses emprunts à très court terme (bons du Trésor). Tous les index se déplaceront en haut et en bas comme les tendances de taux d'intérêt changent.

Marge : L'index plus la marge égale l'intérêt que vous serez requis de commencer payer au début de chaque période d'ajustement. Par exemple, si, après les six premiers mois de votre prêt, l'index a augmenté de 6.8 pour cent à 7.2 pour cent, le taux d'intérêt que vous devrez payer sur votre prêt à partir de ce temps dorénavant sera de 10.2 pour cent : l'index de 7.2 pour cent plus la marge de 3 points de pourcentage. De même, si l'index descend, ainsi vouloir le taux que vous payez.

Chapeau de vie : Ceci fixe le taux d'intérêt maximum que vous payerez pendant la vie du prêt. Le chapeau de vie est ajouté au taux de base pour obtenir le maximum final.

Chapeau annuel : Le chapeau annuel met une limite sur combien vos paiements peuvent augmenter pendant une année. (En quelques prêts, ce chapeau peut être basé sur une période plus courte, tel que six mois.)