Le joueur perd deux fois - grâce à la cour d'impôts

Jimmie Clemons, retiré, reçu une forme W-2G rapportant $44.800.00 dans les winnings d'un casino. En tant que ses jouant pertes pendant l'année étaient plus de $44.800.00, il n'ont rapporté aucuns winnings ou perte son 1040.

La cour d'impôts, en Jimmie L l'opinion 2005-109 de résumé de Clemons T.C., a confirmé la position d'IRS que des winnings de jeu bruts doivent être rapportés comme revenu à la page 1 de la déclaration d'impôt, avec des pertes, jusqu'au degré des winnings, permis comme déduction spécifiée « diverse ». Les pertes peuvent être déduites entièrement dans les délais A, et ne sont pas sujettes au 2% de l'exclusion d'AGI.

Tandis que Jimmie pouvait déduire $44.800.00 dans les pertes pour éliminer ses $44.800.00 de revenu, le fait que les winnings ont été inclus dans son revenu brut ajusté a causé 85% de ses prestations de la sécurité sociale d'être imposé !

En tant qu'un professionnel d'impôts avec une pratique dans le New Jersey, et ma part des joueurs réguliers de loterie et des vieillards qui fréquentent les casinos d'Atlantic City comme clients, j'ai vu beaucoup d'exemples où un contribuable avec des pertes de jeu de filet pendant l'année est royal vissé par le « oncle SAM ».

* En raison de la manière la sécurité sociale et des indemnités de retraite de chemin de fer sont imposées, existent là souvent une situation où vous seriez imposés sur $1.85 pour chaque $1.00 additionnels de revenu. Si vous avez $3.000.00 dans des winnings de jeu et $4.000.00 dans des pertes de jeu justifiées que vous pourriez finir vers le haut d'augmenter votre AGI de $5.550.00 ($3.000.00 x 185%). Même si vous pouvez profiter pleinement d'une déduction spécifiée de $3.000.00 dans les pertes, vous pourriez encore finir vers le haut de payer $383.00 dans l'impôt dans la parenthèse de 15%, ou de $638.00 dans la parenthèse de 25%, sur une perte sèche pendant l'année de $1.000.00.

* Même si vous pouvez déduire assez de pertes pour éliminer votre revenu de jeu, un AGI accru pourrait réduire votre médical permis et le travail et l'investissement divers ont relié des déductions, réduisent ou même éliminent une multitude de déductions et de crédits qui sont affectés par AGI, et vous faire même tomber victime à l'impôt alternatif minimum redouté (AMT).

* Vous pouvez seulement recevoir le plein avantage fiscal de déduire des pertes de jeu si le total de vos autres déductions spécifiées égale ou excède la déduction forfaitaire permise. Ce qui si un contribuable simple avec $5.000.00 dans les winnings et $6.000.00 dans les pertes a seulement $2.000.00 dans d'autres contributions de déductions (c.-à-d. état et impôts locaux et charitable). Tandis qu'il peut déduire $5.000.00 dans des pertes de jeu, il obtient seulement un avantage fiscal pour $2.000.00 des pertes : $5.000.00 pertes + $2.000.00 autres déductions = $7.000.00 programment A - la déduction forfaitaire $5.000.00 = avantage fiscal $2.000.00. S'il est dans la parenthèse de 25% il finit toujours vers le haut de payer $750.00 dans l'impôt sur $1.000.00 dans les pertes.

Je devrais préciser que des pertes de n'importe quel type de parier la transaction peuvent être déduites contre vos winnings de jeu. Si vous gagnez dans les fentes votre déduction n'est pas limitée aux pertes des machines à sous. Vous pouvez déduire des pertes de la loterie, de 50-50s, de bingo-test, de jeux de table tels que le tisonnier et le nerf de boeuf, de raffles de charité, de cheval emballant, de keno, etc., jusqu'à la quantité de vos winnings totaux. C'est une bonne idée de garder vos billets perdants de loterie, de raffle et de champ de courses pendant l'année, et maintient l'activité de fente en employant la carte d'un joueur, au cas où vous feriez de grands points. Si vous êtes assez malheureux pour être choisis pour un auditer de vos pertes ici est un mot de conseil - s'assurent vos billets perdants de champ de courses pour ne pas avoir des empreintes de pas sur elles.

Vous devriez également savoir que des winnings de « aucuns sweepstakes nécessaires d'une vente d'achat » ou le concours ne sont pas considérés jouer des winnings afin de calculer des pertes de jeu déductibles. L'IRS définit des winnings de jeu comme winnings de « parier la transaction ». Un IRS récent « mémorandum technique de conseil » (TAM 200417004) déclare que de tels winings ne sont pas des gains de « parier la transaction » parce que le gagnant n'a pas fourni la « considération » pour que la chance gagne le prix. Si vous gagnez les sweepstakes de centre de la vérification de l'éditeur, ou un voyage pour matraquer Med en étant le 10ème visiteur à une station par radio, vous devez rapporter les winnings, ou la valeur marchande du voyage, comme revenu sur votre forme 1040, mais vous ne pouvez déduire aucun billets perdants de loterie, pertes de machine à sous, ou aucun autre genre de pertes de jeu contre ce revenu.

Les winnings de jeu et les pertes de manière injuste sont traités le 1040 est semblable aux récompenses légales les plus imposables injustes de manière et des règlements et les honoraires légaux relatifs sont traités. Espérons que le panneau indicateur du Président sur la réforme d'impôt adressera ces injustices dans le code fiscal d'impôt dans son rapport.